반응형 투자 기본 알아보기106 감정과 인지편향을 이기는 투자 – 행동재무학 기반 실전 전략과 포트폴리오 구성법 행동재무학 기반 투자전략 – 실전 사례와 포트폴리오 설계시장은 언제나 합리적으로 움직이지 않습니다. 투자자의 감정, 인지 편향, 집단 심리는 기업의 펀더멘털과 무관하게 주가를 크게 왜곡시킵니다. 이에 따라 최근에는 행동재무학을 기반으로 한 투자전략이 각광받고 있습니다. 본 글에서는 대표적인 심리 기반 투자 모델과 실전 포트폴리오 구성법, ETF/데이터 활용 사례를 정리합니다.목차행동 기반 전략의 개요심리 지표를 활용한 투자 전략실전 포트폴리오 설계 예시행동재무 기반 ETF 및 데이터 소스운용 시 주의사항과 확장 전략 행동 기반 전략의 개요행동 기반 투자 전략은 투자자 심리와 군중 행동의 반복 패턴을 데이터화하여, 주가의 과잉 반응이나 지연 반응을 포착하고 활용하는 방식입니다. 기본 구조는 다음과 같습니다.. 2025. 5. 29. 펀더멘털 분석의 맹점 – 행동재무학으로 보는 투자 심리와 실패 사례 분석 행동재무학이 지적하는 펀더멘털 전략의 한계와 실전 사례펀더멘털 분석은 기업의 가치에 대한 정량·정성 분석을 통해 적정 가격을 추정하고, 저평가 종목을 매수하는 전략입니다. 하지만 실전 시장에서는 이 이론이 항상 통하지 않습니다. 본 글에서는 행동재무학(Behavioral Finance)의 관점에서 펀더멘털 분석의 구조적 한계를 진단하고, 실제 투자 실패 사례와 함께 그 원인을 분석합니다.목차펀더멘털 분석의 전제와 비판행동재무학의 주요 개념 요약인지편향과 펀더멘털 오류 사례시장 군중심리와 과잉반응 이론실전 적용과 전략적 보완 방법 펀더멘털 분석의 전제와 비판전통적인 펀더멘털 분석은 다음 세 가지 전제를 기반으로 합니다.① 시장은 정보에 따라 합리적으로 반응한다② 투자자는 이성적으로 판단하고 최적화를 추구한.. 2025. 5. 29. ESG 펀드 vs ETF 수익률 비교와 ISA 계좌 활용 전략 완벽 정리 ESG 펀드 vs ETF – 수익률 비교와 ISA 계좌 활용 전략지속가능성 중심 투자가 대중화되면서 ESG 투자 상품이 다양해졌습니다. 대표적인 상품군은 공모 ESG 펀드와 ETF이며, 각 상품은 운용 방식과 수익률, 세제 혜택 측면에서 차이가 있습니다. 본 글에서는 ESG 펀드와 ETF의 구조 및 수익률 비교는 물론, 개인형 ISA 계좌를 활용해 실전 투자에 적용하는 방법까지 통합적으로 분석합니다.목차ESG 펀드와 ETF의 구조 차이수익률과 운용비용 비교ISA 계좌에서의 세금 효과상품별 실전 추천 사례투자 시 유의사항과 전략 요약 ESG 펀드와 ETF의 구조 차이두 상품 모두 ESG 지수를 추종하지만, 운용 방식과 유동성, 수수료 구조에서 뚜렷한 차이를 보입니다.구분ESG 펀드ESG ETF운용 방식액티.. 2025. 5. 29. ESG 투자와 펀더멘털 분석의 통합 전략 – 지속가능성과 수익률의 균형 찾기 ESG 요소와 펀더멘털 분석의 통합 전략ESG는 단순한 윤리적 투자 기준을 넘어, 기업의 재무적 건전성과 지속 가능한 성장을 평가하는 핵심 척도로 자리잡고 있습니다. 본 글에서는 ESG 점수와 전통적인 펀더멘털 지표(ROE, PBR, FCF 등)를 통합하여 종목을 평가하는 전략을 이론적, 구조적으로 정리합니다. ESG가 수익률에 어떤 영향을 미치는지, 어떤 방식으로 계량화할 수 있는지를 중심으로 구성합니다.목차ESG 통합 분석의 필요성과 배경ESG 점수와 재무 지표의 상관관계대표적인 ESG+펀더멘털 통합 모델국내외 사례 및 학술 연구 정리투자 전략으로의 구조화 방안 ESG 통합 분석의 필요성과 배경전통적인 펀더멘털 분석은 주로 과거의 재무 데이터를 기반으로 하며, 외부 환경의 변화나 비재무적 리스크는 고.. 2025. 5. 29. 이전 1 2 3 4 ··· 27 다음